Статья 395 ГК РФ является специальной санкцией, которая снимает с кредитора обязанность доказывания факта несения убытков и их размера, а должнику вменяет незаконно полученный в результате использования чужих денег доход. В делах о банкротстве нередко возникают вопросы, связанные с исчислением, квалификацией и определением очередности процентов, рассчитанных в соответствии со ст. 395 ГК РФ. Рассмотрим некоторые проблемные ситуации, возникающие в банкротных спорах.
Российское право исходит из необходимости компенсации должником кредитору убытков, возникших в результате неисполнения денежных обязательств. За неисполнение таких обязательств ст. 395 ГК РФ введена специальная санкция, которая снимает с кредитора обязанность доказывания факта несения убытков и их размера, а должнику вменяет незаконно полученный в результате использования чужих денег доход (в размере ключевой ставки ЦБ РФ). Такие проценты, исходя из их цели (возмещение убытков), имеют зачетный характер по отношению к причиненным убыткам, то есть кредитор вправе взыскать убытки с должника только в той сумме, которая превышает размер начисленных процентов.
При этом, как установлено п. 37 постановления Пленума ВС РФ от 24.03.2016 № 7 (далее — постановление № 7), предусмотренные ст. 395 ГК РФ проценты подлежат уплате независимо от основания возникновения обязательства (договора, других сделок, причинения вреда, неосновательного обогащения или иных указанных в ГК РФ оснований).
Период начисления, размер и учет процентов (неустойки) в связи с банкротством должника. Вправе ли должник или кредиторы снизить размер санкции?
Законодательство о банкротстве исходит из идентичности правового режима основного обязательства и связанных с ним дополнительных обязательств для целей включения таких требований в реестр (п. 1 постановления Пленума ВАС РФ от 06.12.2013 № 88, далее — постановление № 88).
Период определения неустойки будет отличаться в зависимости от того, является ли кредитор заявителем по делу о банкротстве или он подает заявление о включении требования в реестр на основании ст. 71 или ст. 100 Закона о банкротстве.
В первом случае (если требование заявителя не основано на кредитном договоре) в реестр подлежит включению та сумма неустойки, которая указана во вступившем в законную силу судебном акте, на котором кредитор-заявитель основывает свое требование. Если же в судебном акте указан порядок определения неустойки на период после вынесения судебного акта (по дату фактического исполнения), то кредитор вправе рассчитать проценты на дату подачи заявления о банкротстве.
Во втором случае неустойка/проценты должны быть рассчитаны на дату введения первой процедуры банкротства.
В любом случае размер процентов на дату введения первой процедуры банкротства может быть добавлен в реестр требований кредиторов на основании ст. 71, 100 Закона о банкротстве.
В банкротстве на требования об уплате процентов за пользование чужими денежными средствами (ст. 395 ГК РФ) распространяются правила абз. 4 п. 2 ст. 4, абз. 2 п. 3 ст. 12 и п. 3 ст. 137 Закона о банкротстве, то есть они подлежат уплате только после погашения основной суммы долга и процентов.
Более того, проценты по ст. 395 ГК РФ не учитываются при определении признаков банкротства должника (ст. 4 Закона о банкротстве), принятии заявления о банкротстве к производству (ст. 33 Закона о банкротстве) и проверке обоснованности требования заявителя (ст. 48 Закона о банкротстве).
Как указано выше, по действующей редакции ст. 395 ГК РФ размер процентов определяется ключевой ставкой Банка России, действовавшей в соответствующие периоды (плавающая ставка). Буквально в норме указано, что проценты начисляются «на сумму долга». При этом в п. 5 данной статьи есть оговорка, запрещающая начисление процентов на проценты (сложные проценты) (норма может быть изменена договором только в отношении субъекта предпринимательской деятельности).
Судебной практикой выработан подход, допускающий начисление процентов по ст. 395 ГК РФ совместно с процентами за пользование кредитом и займом, а также начисление процентов по ст. 395 ГК РФ на просроченные проценты за пользование займом и кредитом (кумулятивные проценты) (п. 33 постановления Пленума ВС РФ от 22.11.2016 № 54, постановление Арбитражного суда Московского округа от 08.11.2019 № Ф05-18456/2019 по делу № А40-240414/2017).
Встает вопрос о возможности уменьшения процентов, рассчитанных на основании ст. 395 ГК РФ, например, ввиду несоразмерности их величины причиненным убыткам (ст. 333 ГК РФ). Пункт 6 ст. 395 ГК РФ запрещает судам уменьшать размер неустойки ниже того уровня, который закреплен п. 1 указанной статьи. Из этого также следует невозможность снижения процентов, изначально рассчитанных на основании п. 1 ст. 395 ГК РФ. Такой запрет (на снижение процентов применительно к ст. 333 ГК РФ) был прямо закреплен в абз. 4 п. 48 постановления № 7.
В практике встречаются случаи, когда в рамках дела о банкротстве или после его прекращения кредиторы и должники просят снизить размер процентов по ст. 395 ГК РФ на основании ст. 333 ГК РФ, предусматривающей возможность уменьшения несоразмерной нарушению неустойки.
Например, в рамках дела № А76-33391/2023 один из кредиторов после прекращения дела о банкротстве в связи с погашением требований всех кредиторов просил взыскать с должника начисленные за период банкротства мораторные проценты. Должник же просил уменьшить размер таких процентов на основании ст. 333 ГК РФ. Удовлетворяя требование кредитора в полном объеме и отклоняя возражения должника, суды исходили из запрета на уменьшение процентов по ст. 395 ГК РФ (постановление Арбитражного суда Уральского округа от 23.12.2024 № Ф09-6877/24 по делу № А76-33391/2023).
В одном из дел суд первой инстанции все же уменьшил размер подлежащих включению в реестр процентов по ст. 395 ГК РФ, однако данная ошибка была исправлена судом апелляционной инстанции, в снижении процентов было отказано (постановление Арбитражного суда Московского округа от 25.06.2024 № Ф05-21887/2023 по делу № А40-221617/2018).
Аналогичным образом у страховой организации, в которой была застрахована ответственность арбитражного управляющего, привлеченного к ответственности за причиненные убытки, не получится снизить размер процентов, исчисленных по ст. 395 ГК РФ с момента возникновения обязанности по выплате страхового возмещения (постановление Арбитражного суда Московского округа от 16.01.2024 № Ф05-33685/2023 по делу № А40-128704/2023).
Соответственно, проценты по ст. 395 ГК РФ подлежат включению в реестр требований кредиторов в полном объеме за период с момента начала просрочки по основному денежному обязательству (или с момента, когда лицо узнало о неосновательности его обогащения, п. 58 постановления № 7) до момента введения первой процедуры банкротства.
Начисление процентов в процедуре банкротства. Проблемы учета и погашения мораторных процентов
Процедура банкротства не должна освобождать должника как от уплаты процентов за пользование займом, так и от неустоек/процентов за неисполнение обязательств и пользование чужими деньгами. При этом законодателем созданы равные условия исчисления мораторных процентов для всех кредиторов в целях их приведения к одному положению (Определение ВС РФ от 10.12.2018 № 305-ЭС18-12827 по делу № А40-134515/2017, постановление Арбитражного суда Уральского округа от 05.09.2024 № Ф09-3686/24 по делу № А76-53278/2020).
Как указывалось ранее, в период процедуры наблюдения на возникшие до возбуждения дела о банкротстве требования кредиторов проценты, подлежащие уплате по условиям обязательства, а также санкции не начисляются. Вместо них на сумму основного требования с даты введения наблюдения начисляются проценты в размере ставки рефинансирования, установленной Банком России на дату начала каждой из процедур банкротства.
Мораторные проценты начисляются только на сумму основного требования; на проценты по нему они не начисляются (п. 7 постановления № 88).
Хотя такие проценты не подлежат учету в реестре требований кредиторов, в силу прямого указания п. 3 ст. 137 Закона о банкротстве они выплачиваются в ходе расчетов с кредиторами одновременно с погашением основного требования до расчетов по санкциям.
То есть, несмотря на общую правовую природу процентов по ст. 395 ГК РФ и мораторных процентов, предусмотренных Законом о банкротстве, очередность их погашения отличается. Вызвано это тем, что мораторными процентами заменяются не только неустойки и проценты по ст. 395 ГК РФ (санкции), но и проценты за пользование займом и кредитом.
Между тем на практике долго не был разрешен вопрос, начисляются ли мораторные проценты на требования, которые в деле о банкротстве субординированы ввиду их компенсационного характера. Разрешая данный вопрос, ВС РФ в Определении от 03.04.2025 № 305-ЭС24-22635 указал, что отказ в выплате компенсации за период нахождения денег у должника представлял бы неправомерное лишение кредитора (даже субординированного) собственности.
При этом некоторые суды, на наш взгляд, ошибочно отказывают во включении мораторных процентов в состав субсидиарной ответственности (например, постановление Девятого арбитражного апелляционного суда от 20.02.2025 № 09АП-1549/2025 по делу № А40-274252/2018) со ссылкой на Определение ВС РФ от 28.12.2020 № 309-ЭС20-10487 по делу № А76-25213/2015. Данное определение касалось вопроса распределения уже полученных от привлеченного к субсидиарной ответственности лица денежных средств в ситуации, когда при установлении ее размера кредиторы не заявили о мораторных процентах.
Начисление процентов по ст. 395 ГК РФ на сумму реституции по оспоренной сделке
Статьей 1103 ГК РФ установлено, что правила главы 60 ГК РФ, регулирующей неосновательное обогащение, субсидиарно применяются к требованиям о возврате исполненного по недействительной сделке.
На сумму неосновательного денежного обогащения подлежат начислению проценты за пользование чужими средствами (ст. 395 ГК РФ) с того времени, когда приобретатель узнал или должен был узнать о неосновательности получения или сбережения денежных средств (п. 2 ст. 1107 ГК РФ).
В случае, если встречные предоставления по недействительной сделке были непропорциональными или одна из сторон недействительной сделки не возвратила второй стороне полученное по ней, на сумму реституции подлежат начислению проценты по ст. 395 ГК РФ (п. 55, 56 постановления № 7).
Применительно к сделкам, которые в рамках дела о банкротстве оспариваются по правилам главы III.1 Закона о банкротстве (ст. 61.2, 61.3), ВАС РФ указал, что начисление процентов за пользование чужими денежными средствами, подлежащими возврату по реституции, по общему правилу, подлежат начислению с момента вступления в силу определения суда о признании сделки недействительной (п. 29.1 постановления Пленума ВАС РФ от 23.12.2010 № 63).
При этом проценты за пользование чужими денежными средствами по ничтожной сделке подлежат расчету со дня их поступления ответчику до даты фактического возвращения их должнику (например, постановление Арбитражного суда Московского округа от 31.03.2025 № Ф05-9307/2022 по делу № А40-33169/2021).
Срок исковой давности о взыскании процентов аналогичен сроку исковой давности по оспариванию сделки (один или три года в зависимости от оснований недействительности).
Так, во многих случаях является обоснованным предъявление требования о взыскании процентов к ответчику по оспоренной в рамках дела о банкротстве сделке. Соответствующее заявление подлежит рассмотрению в рамках дела о банкротстве (определения ВС РФ от 17.08.2017 № 305-ЭС17-3817 и от 12.03.2018 № 307-ЭС17-21349).
Важной является позиция, выраженная в Определении ВС РФ от 13.12.2024 № 305-ЭС24-15092. Нижестоящие суды в рамках одного дела сначала взыскали с банка проценты, начисленные на сумму реституции по оспоренной сделке, а затем в рамках второго дела (в дальнейшем переданного в ВС РФ) взыскали неосновательное обогащение, выразившееся в полученных банком процентах в результате выдачи спорных денежных средств в кредит и извлечения из них дохода. ВС РФ требования к банку из первого и второго дел признал тождественными, а судебные акты по второму делу отменил.
На практике такие проценты в случае платежеспособности ответчика по оспоренной сделке позволяют существенно пополнить конкурсную массу должника. Более того, невзыскание таких процентов может повлечь признание бездействия арбитражного управляющего незаконным и взыскание с него убытков (постановление Арбитражного суда Северо-Западного округа от 03.03.2025 № Ф07-58/2025 по делу № А13-15737/2015).
Вопросы начисления процентов в валюте
Законные или договорные проценты на сумму денежного обязательства, выраженного в соответствии с п. 2 ст. 317 ГК РФ, начисляются на сумму в иностранной валюте (условных денежных единицах), выражаются в этой валюте (единицах) и взыскиваются в рублях по правилам п. 2 ст. 317 ГК РФ (п. 9 Информационного письма Президиума ВАС РФ от 04.11.2002 № 70).
При этом размер процентов, указанный в п. 1 ст. 395 ГК РФ (по ставке ЦБ РФ), применяется только к ситуации, когда денежное обязательство выражено в рублях.
Если же валютой долга является иностранная валюта, проценты за неправомерное удержание денежных средств, уклонения от их возврата, иной просрочки в их уплате подлежат исчислению в иностранной валюте с учетом аналогичных показателей и исходя из средних процентных ставок в валюте долга (Обзор судебной практики Верховного суда Российской Федерации № 1 (2017).
Источниками информации о средних ставках по краткосрочным кредитам в иностранной валюте являются официальный сайт Банка России в сети Интернет и официальное издание Банка России «Вестник Банка России». Если средняя ставка в соответствующей иностранной валюте за определенный период не опубликована, размер подлежащих взысканию процентов устанавливается исходя из самой поздней из опубликованных ставок по каждому из периодов просрочки (вопрос № 3 Обзора судебной практики Верховного суда Российской Федерации № 1, утв. Президиумом Верховного суда РФ 24.03.2016, постановление Арбитражного суда Московского округа от 19.09.2022 № Ф05-16728/2022 по делу № А40-32152/2022).
При установлении соответствующих требований в реестре требований кредиторов следует руководствоваться п. 1 ст. 4 Закона о банкротстве, согласно которому состав и размер денежных обязательств, выраженных в иностранной валюте, определяются в рублях по курсу, установленному Банком России на дату введения каждой процедуры, применяемой в деле о банкротстве и следующей после наступления срока исполнения соответствующего обязательства.
Индексация процентов в банкротстве
Статья 183 АПК РФ позволяет по заявлению взыскателя или должника произвести индексацию присужденных судом денежных сумм на день исполнения решения суда. Для индексации используется официальная статистическая информация об индексе потребительских цен (тарифов) на товары и услуги в Российской Федерации.
При этом, по общему правилу, денежные суммы могут быть проиндексированы за период со дня вынесения судом резолютивной части решения, которым данные суммы присуждены, и по день поступления денежных средств на счет взыскателя (п. 15 Обзора судебной практики по вопросам, связанным с индексацией присужденных судом денежных сумм на день исполнения решения суда, утв. Президиумом Верховного суда РФ 18.12.2024, далее — Обзор об индексации).
Срок обращения с соответствующим заявлением — не позднее одного года со дня исполнения должником судебного акта (постановление КС РФ от 20.06.2024 № 31-П).
Сумма индексации определяется путем перемножения соответствующих индексов — от индекса за месяц вынесения судебного акта до индекса за месяц его фактического исполнения (определения ВС РФ от 20.12.2023 № 301-ЭС23-15973 и от 22.08.2024 № 307-ЭС23-877). В общем расчете также должны быть учтены дефляционные индексы (Определение ВС РФ от 17.04.2025 № 305-ЭС22-18697 по делу № А40-211507/2021).
Долгое время вопрос индексации требований кредиторов за период процедуры банкротства не был решен. Точку в этом вопросе поставил ВС РФ в п. 29 Обзора об индексации. Так, индексация присужденных денежных сумм осуществляется до даты введения первой процедуры по делу о банкротстве ответчика.
Индексация должна производиться тем судом, который вынес первоначальный судебный акт о взыскании, а не в рамках дела о банкротстве (постановление Арбитражного суда Поволжского округа от 26.09.2024 № Ф06-8349/2024 по делу № А55-31047/2023).
При этом:
-
возможность взыскания процентов по ст. 395 ГК РФ, равно как и применения иных мер гражданско-правовой ответственности, не влияет на возможность индексации присужденных денежных сумм (Определение ВС РФ от 30.06.2022 по делу № 305-ЭС21-2461);
-
указанные проценты также могут быть проиндексированы (п. 2 Обзора об индексации).